每經(jīng)記者 袁園    每經(jīng)編輯 姚祥云    

近日，《中國銀行保險監(jiān)督管理委員會 財政部 人力資源社會保障部 稅務(wù)總局關(guān)于印發(fā)<個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險產(chǎn)品開發(fā)指引>的通知》（以下簡稱《產(chǎn)品指引》）(銀保監(jiān)發(fā)〔2018〕20號)正式發(fā)布。

根據(jù)規(guī)定，《產(chǎn)品指引》是保險公司開發(fā)設(shè)計稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品的基本要求和統(tǒng)一規(guī)范，主要內(nèi)容包括設(shè)計原則、產(chǎn)品要素、產(chǎn)品管理、名詞解釋四個部分，參與稅延養(yǎng)老保險試點的保險公司應(yīng)當按照指引要求和有關(guān)保險產(chǎn)品監(jiān)管規(guī)定,開發(fā)設(shè)計稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品，符合要求的稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品獲得批準后才能上市銷售。

需要指出的是，《產(chǎn)品指引》是保險公司開發(fā)設(shè)計稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品的基本保險保障要求,保險公司可在此基礎(chǔ)上，按有利于參保人的原則進一步提高保險保障水平。

銀保監(jiān)會表示，養(yǎng)老保險的管理包括交費參保階段、投資積累階段及養(yǎng)老金領(lǐng)取階段，覆蓋參保人自交費參保之日起的整個生命周期，長達幾十年，不是一個簡單的短期投資行為，其面臨的主要風(fēng)險是資金投資風(fēng)險和人均壽命不斷延長后的長壽風(fēng)險。因此，稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品設(shè)計要充分體現(xiàn)保險風(fēng)險保障功能和長期資金管理優(yōu)勢，既要幫助參保人有效抵御工作期間養(yǎng)老金積累階段的投資風(fēng)險，在確保養(yǎng)老資金本金安全的基礎(chǔ)上取得長期穩(wěn)健的投資收益；又要幫助參保人有效應(yīng)對長壽風(fēng)險，實現(xiàn)退休后養(yǎng)老金的終身領(lǐng)取或長期領(lǐng)取，確?；畹嚼稀㈩I(lǐng)到老，避免養(yǎng)老金早早領(lǐng)完、提前用盡、晚年陷入困境的情況發(fā)生。因此，我們要求稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品開發(fā)應(yīng)當遵循“收益穩(wěn)健、長期鎖定、終身領(lǐng)取、精算平衡”的原則。

按照積累期養(yǎng)老資金收益類型的不同，稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品包括收益確定型、收益保底型、收益浮動型三類、四款產(chǎn)品。一是收益確定型產(chǎn)品（A類），指在積累期提供確定收益率（年復(fù)利）的產(chǎn)品；二是收益保底型產(chǎn)品（B類），指在積累期提供保底收益率（年復(fù)利），同時可根據(jù)投資情況提供額外收益的產(chǎn)品，可細分為每月結(jié)算收益的產(chǎn)品（B1款）和每季度結(jié)算收益的產(chǎn)品（B2款）；三是收益浮動型產(chǎn)品（C類），指在積累期按照實際投資情況結(jié)算收益的產(chǎn)品。

為了鼓勵市場良性競爭，提高參保人對養(yǎng)老資金配置的靈活性，稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品給予了參保人產(chǎn)品選擇權(quán)和產(chǎn)品轉(zhuǎn)換權(quán)。參保人選擇購買了一家保險公司的稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品后，在開始領(lǐng)取養(yǎng)老年金前，可進行產(chǎn)品轉(zhuǎn)換，不僅可以在同一保險公司的不同類型產(chǎn)品間轉(zhuǎn)換，還可以轉(zhuǎn)到其他保險公司的稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品。

下一步，銀保監(jiān)表示，將指導(dǎo)監(jiān)督保險公司做好稅延養(yǎng)老保險試點有關(guān)工作，規(guī)范稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品設(shè)計，后續(xù)還將進一步出臺配套文件，促進稅延養(yǎng)老保險試點持續(xù)健康發(fā)展。